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S&P 500 — Historical Charts and Data
Every S&P 500 chart, valuation metric, drawdown record, and constituent breakdown from History of Market. 20 panels, refreshed daily.
§ I
S&P 500 · Rendimientos anuales — Noventa y nueve veredictos anuales
El registro completo de rendimientos anuales desde 1928: 73 años positivos, 26 negativos.
S&P 500 · Distribución de retornos — Cómo se ven realmente los rendimientos anuales
Cada año desde 1928 clasificado por retorno total (dividendos reinvertidos) en once intervalos. El «10 % promedio» es solo un promedio — los años reales casi nunca caen cerca de él. Entrena la intuición para la forma de cola gruesa de los retornos del mercado.
S&P 500 · Matriz anualizada — Elija cualquier año de entrada y de salida
Cada celda bajo la diagonal representa un periodo de tenencia hipotético. Cuanto más larga la retención, más convergen los rendimientos hacia la media de largo plazo.
S&P 500 · Ventana móvil 5A — Cinco años después, el rendimiento anualizado típico
Toda ventana móvil de cinco años desde 1928. Menos de una de cada diez cerró en negativo.
S&P 500 · Log anual — Catorce cruces de la línea cero
En escala logarítmica anual, positivo es alcista y negativo es bajista. Catorce cruces de la línea cero desde 1928 — cada uno, un relevo entre ciclos.
§ II
S&P 500 · Caídas históricas — Cada caída profunda tiene nombre
Del desplome de 1929 al choque de la pandemia de 2020. Docenas de caídas relevantes dejan aquí su forma y su nota al pie.
S&P 500 · Caída intraanual — Caída intraanual máxima vs resultado de fin de año
Noventa y nueve años: caída intraanual media cercana al -14 %, y sin embargo el promedio de cierre anual sigue siendo positivo. Quien aguanta el tramo medio suele ser compensado al final.
S&P 500 · Volatilidad realizada — El ritmo respiratorio del mercado
Volatilidad anualizada a 20 y 60 días. Mediana de largo plazo en torno al 15 %. Las lecturas por encima del 30 % suelen marcar fases de transición del ciclo.
VIX · Índice de miedo del S&P 500 — VIX — La cuenta del seguro
Medida implícita de la volatilidad a 30 días. Un VIX por encima de 30 significa que el inversor ya está pagando prima para cubrirse del próximo riesgo.
S&P 500 · Mapa de calor mensual — Doce meses de estacionalidad
Rendimientos mensuales desde 2000. Noviembre y abril tienen las mayores tasas de acierto; septiembre es históricamente el mes más difícil.
§ III
Shiller CAPE · S&P 500 — Shiller CAPE — el PER suavizado por ciclo
Usa las ganancias ajustadas por inflación a diez años como denominador, filtrando el ruido del ciclo económico. Media histórica cerca de 17×; la lectura de hoy se acerca al borde superior del rango secular.
AIAE · Asignación del inversor — AIAE — La asignación a renta variable en EE. UU.
Valor de mercado de la renta variable ÷ (renta variable + bonos + efectivo). Como predictor de los rendimientos a diez años, AIAE aporta algo más de poder explicativo que el CAPE.
S&P 500 · EPS (TTM) — S&P 500 Beneficio por acción (TTM)
Últimos doce meses. Las ganancias son la fuente del numerador de la valoración y la base de los precios a largo plazo.
S&P 500 · ROE — S&P 500 · Rentabilidad sobre recursos propios
Beneficio anual por cada dólar de patrimonio del accionista. Notablemente estable cerca del 15 % durante las dos últimas décadas — el ancla de la capacidad de generar ganancias del índice.
S&P 500 · Descomposición del retorno — Retorno total = Precio + Dividendo + Recompra
Desde 1999. La suma de los tres es lo que el inversor recibe realmente cada año. Las recompras superan ya a los dividendos como segundo pilar del retorno.
§ IV
Magnificent 7 · Equiponderado — Magnificent 7 · Índice equiponderado de las siete
3 de enero de 2022 = 100. Estas siete acciones aportan la mayor parte del avance reciente del índice y ocupan el centro de todo debate sobre concentración.
S&P 500 · Pesos por sector — Distribución de pesos por los 11 sectores GICS
Tecnología de la información lidera con amplio margen; financieras, salud y consumo discrecional siguen a continuación. El gráfico sectorial es también un retrato breve de la industria estadounidense.
S&P 500 · Componentes — Capitalización · Retorno 1 año · Peso en índice
Eje X: capitalización. Eje Y: retorno a 12 meses. Tamaño de burbuja: peso en el índice. Los quinientos componentes en un solo gráfico.
S&P 500 · Cambios de componentes — Un registro de altas y bajas
La última década de cambios de componentes. Cada entrada captura el ascenso o declive de una empresa cotizada — el mecanismo por el que el índice se mantiene al paso de la economía estadounidense.
S&P 500 · Metodología — Cómo se construye realmente el S&P 500
Umbrales de elegibilidad, metodología de ponderación y gobernanza de los cambios de componentes. Las reglas determinan qué empresas pueden representar las grandes capitalizaciones estadounidenses.